A legfontosabb tudnivalók
- Az alapok elnevezéséről szóló új ESMA iránymutatás célja az átláthatóság növelése és a greenwashing megelőzése, illetve hogy az alapok neve pontosan tükrözze az alapok befektetési stratégiáját és célkitűzéseit.
- Számos módosítására kerül sor az elnevezések és a befektetési politikák esetében.
Az ESMA 2024 májusában tette közzé az alapokra vonatkozó új iránymutatását, amely az ESG-vel és fenntarthatósággal kapcsolatos kifejezések alapok neveiben történő használatára összpontosítanak.
Az iránymutatás célja az átláthatóság fokozása és a greenwashing megelőzése, illetve hogy az elnevezések pontosan tükrözzék az alapok befektetési stratégiáját és célkitűzéseit.
Miért az alapok elnevezésein van a hangsúly?
A befektetőknek segíthetnek a nevek felmérni, hogy egy alap érdekli-e őket vagy sem. Az új iránymutatás célja, hogy a befektetők számára átláthatóbbá tegyék a termékeket, illetve annak biztosítása, hogy az alapok elnevezése tükrözze a befektetési stratégiát, ne legyen félrevezető és adjon információt a befektetési megközelítésről.
Hogyan támogatják az iránymutatások a befektetőket?
Az transzparencia növelésével és az egyértelműség fokozásával a befektetők jobban be tudják azonosítani a befektetési céljaiknak leginkább megfelelő befektetési stratégiákat.
Mit kell tudni az iránymutatásokról?
Két fő szabályt kell szem előtt tartani – a minimális befektetési küszöbértéket és a kizárási kritériumokat.
Ha egy alap nevében szerepel az ESG vagy fenntarthatósággal kapcsolatos kifejezést tartalmaz, akkor a minimális befektetési küszöbérték alkalmazandó. Ez azt jelenti, hogy a kifejezések használatához a befektetések legalább 80%-ának környezeti, társadalmi vagy fenntartható befektetési célokkal kell összhangban lennie. Vannak további egyedi befektetési szabályok is, amelyek bizonyos kifejezésekre vonatkoznak, mint például az "átmenet", "hatás" és "fenntartható".
Az iránymutatás meghatároz kizárási kritériumokat is. Ha egy alap neve olyan konkrét kifejezéseket tartalmaz, mint a "környezeti", "hatás", "átmenet", "társadalmi", "irányítás" vagy más fenntarthatósággal kapcsolatos kifejezések, akkor tükröznie kell a pontos befektetési kizárások elfogadását, ahogyan azt az olyan klíma típusú benchmarkok, mint a Climate Transition Benchmark (CTB) vagy a Paris Aligned Benchmark (PAB) kizárásai is teszik.
Mit jelent ez az Amundi alapok számára?
Az Amundi úgy döntött, hogy az új iránymutatás bevezetését kihasználva felülvizsgáljuk termékkínálatunkat és meghaladjuk a megfogalmazott ajánlásokat. Célunk, hogy a lehető legnagyobb átláthatóságot biztosítsuk a befektetők számára, ezzel segítve őket a számukra legmegfelelőbb megoldások kiválasztásában pénzügyi célkitűzéseik eléréséhez és személyes értékeik érvényesítéséhez.
Két fajta változást vezetünk be
Alapjaink egy részének megváltoztatjuk a nevét, hogy egyértelműen jelezzük karakteüket a név segítségével, míg más alapok befektetési politikáját módosítjuk, kiemelten a követendő kizárásoknak (CTB/PAB) való megfelelés érdekében.* Fontos kiemelni, hogy egyes alapok növelték az ESG-követelményeiket és egyetlen alap sem csökkentette felelős befektetési ambícióit. Ezek a változások a meglévő alapok esetében 2025. április 28-tól lépnek életbe.
Tájékoztató befektetési jegy tulajdonosok számára
Tájékoztató befektetési jegy tulajdonosok számára
További információért tekintse meg befektetési jegy tulajdonosok számára készült tájékoztatónkat!
*Az ESMA csak az (EU) 2020/1818 felhatalmazáson alapuló bizottsági rendelet 12.1. cikkének a-c) pontjában részletezett CTB-kizárásokra utal, és csak az (EU) 2020/1818 felhatalmazáson alapuló bizottsági rendelet 12.1. cikkének a-g) pontjában részletezett PAB-kizárásokra utal (a 12.2. és 12.3. cikk nem tekintendő az ESMA-alapok megnevezésére vonatkozó kizárások részének).
Forrás: ESMA Final Report on the Guidelines on Funds' Names; Guidelines on Funds' Names Using ESG or Sustainability-Related Terms.
Jelen megjelenés elemei kizárólag tájékoztatás céljára készültek, azok nem minősülnek pénzügyi eszközök vételére/eladására tett ajánlatnak, befektetési tanácsnak, befektetési elemzésnek, befektetési ajánlásnak, vagy egyéb befektetési szolgáltatás nyújtására vonatkozó ajánlatnak, illetve adójogi tanácsadásnak és nem adnak teljes körű tájékoztatást a dokumentumban szereplő kibocsátókkal, pénzügyi eszközökkel, ügyletekkel kapcsolatban.
A befektetőnek az alapokba történő befektetésről szóló döntésének figyelembe kell vennie az adott alap összes jellemzőjét vagy célkitűzését. Javasoljuk, hogy mielőtt meghozza befektetési döntését óvatosan mérlegelje a befektetés tárgyát, kockázatát, díjait és a befektetésből származó esetleges károkat. Mindezzel kapcsolatban kérje szakértő segítségét, illetve tájékozódjon az alap hivatalos Tájékoztatójából, Kezelési Szabályzatából és Kiemelt információkat tartalmazó dokumentumából (KID /PRIIPS KID)
A befektetések kockázattal – többek között politikai és devizakockázattal – járnak. Kérjük, vegye figyelembe, hogy befektetésének értéke emelkedhet, illetve csökkenhet is, és akár a teljes befektetett tőke elveszhet. Az egyes alapok nettó eszközértéke a vagyon lehetséges összetételénél fogva erőteljesen ingadozhat. A múltbéli siker nem tekinthető és semmiképp sem tekintendő a jövőbeli siker zálogaként. A diverzifikáció nem garantálja a nyereséget, illetve nem véd a veszteségtől.
A hivatkozott példák (termékek, kibocsátók, pénzügyi piacok) kizárólagos célja az ismeretterjesztés és a megtakarítási tudnivalók közelebb vitele a hallgatósághoz annak érdekében, hogy számukra érzékletesen szemléltesse azokat. A közzétett adatok a közzététel időpontjában és a feltüntetett időpontra érvényes információkat tartalmazzák.
Bár az Amundi különös gondot fordított a jelen aloldalon foglaltak kialakítására, annak pontosságáért, helyességéért, teljességéért, vagy tényállításként történő felfogásáért semmilyen jogcímen - kifejezett vagy vélelmezhető - felelősséget nem vállal. Az Amundi felhívja figyelmét, hogy az itt megjelenő tájékoztatást csak saját kockázatára használhatja fel, az arra támaszkodó döntéshozatalból az olvasó által elszenvedett esetleges veszteségért, elmaradt haszonért az Amundihoz tartozó vállalatokat, vagy azok bármely tisztségviselőjét semmilyen – közvetlen vagy közvetett – jogi felelősség nem terheli.
Az aloldalon szereplő tájékoztatást az Amundi – előzetes értesítés nélkül – jogosult aktualizálni vagy megváltoztatni.
Jelen felület elütési hibát tartalmazhat.